1950年，蒋介石集团借美国入侵朝鲜之机，派遣大批特务潜入内地制造混乱。以“血狐狸”钱孝义为头目的特务小组潜入重庆，准备实施一系列破坏活动。获悉情报后，解放军迅速成立了侦破小组并任命侦查科科长雷启明为组长。 为了彻底消灭敌人，雷启明利用“血狐狸”与“狼”互不相识且还未接上头的条件，假扮“狼”张为农，进入山中，深入虎穴与敌战斗。凭胆识和机智，雷启明赢得了以叶兰香为首的匪徒的信任，并顺利抓获前来与血狐狸接头的“狼”张为农。但狐狸绑架了雷启明的妻女，雷启明深入虎穴，救出妻女，并全歼了敌特，保卫了和平。